Как да привлечем инвестиции в стартъп

2024 Автор: Malcolm Clapton | [email protected]. Последно модифициран: 2023-12-17 03:47

Къде да търсите пари за реализиране на идеята, какви инструменти да използвате за това и как да преговаряте, така че решението да се окаже във ваша полза.

Всеки стартъп се нуждае от пари, както във въздуха. В ранните етапи привличането на инвестиции е най-голямото главоболие на всички стартиращи фирми. Обикновено никой не иска да повярва дори на най-прекрасната идея, много малко инвеститори са готови да бъдат първи.

В тази статия ще говорим за набирането на средства за иновативни проекти и за ситуацията на инвестиционния пазар в ИТ. По този начин се стремим да улесним тези, които вече са решили да опитат късмета си в борбата за „дългия долар“на инвеститорите.

Характеристики на инвестиционния пазар в ИТ

Днес е трудно да се измисли епитет, който да опише ситуацията на инвестиционния пазар в ИТ. Можете да го наречете супер удобен за стартиращи фирми. Но дори това няма да отразява достатъчно оптимизма на инвеститорите относно ИТ иновациите.

Инвестициите чупят рекорди

Доскоро инвестициите в района на $ 50 000 до $ 500 000 се смятаха за обичайни за първоначалните кръгове. Днес средните кръгове се оценяват на 1-2 милиона долара. Понякога те достигат до 5 милиона долара и това не се счита за лимит. Обемът на инвестициите в рундовете с писма бие рекорди всеки месец.

Високи изисквания към екипа

Оптимизмът на инвеститорите не се споделя от всички екипи, тъй като с нарастването на обема на инвестициите се увеличават и изискванията към компаниите. Компетенциите на отбори без история и репутация се вземат особено сериозно. Не е тайна, че по-голямата част от стартиращите фирми са в тази категория.

Характерна особеност на съвременните инвеститори е, че инвестират в по-голяма степен не в идея или бизнес модел, а в хора, които ще реализират идеята и ще използват нейните схеми за монетизиране.

Инвеститорите винаги обръщат внимание на показателите и формалните показатели за растеж, което е много сериозен проблем и усложнява многократно задачите на търсещите пари.

Ръст на капитализация на проекти

Друга тенденция на инвестиционния пазар в ИТ е ръстът на капитализацията на проекти. Колкото повече инвеститорът се страхува от конкуренти, толкова повече инвестира в проекта, като се стреми да спечели предимства. Това се използва, капитализацията нараства астрономически, но понякога няма нищо зад това.

Още преди 10-15 години капитализацията на ИТ компаниите се отразяваше в реални числа, като обема на печалбите и размера на аудиторията. Днес много хора просто надценяват показателите, за да привлекат следващия кръг. В резултат на това мехурчетата естествено се спукват след периоди на продължителен, редовен, често насилствен, но официален растеж.

Понякога опитът помага, но тази мярка също така прави набирането на пари още по-сложно и бюрократично.

Инвеститори

Днес е по-лесно да назовете онези, които не инвестират в стартиращи фирми. Инвестирането в иновативни проекти се превърна в почти добра форма. Стартъпите финансират големи ИТ корпорации (Google, Microsoft, Wargaming, Facebook, Atlassian, Alibaba), инвестиционни асоциации, рискови фондове (ABRT Venture Fund, ABRT Venture Fund, Accel Partners, Admitad Invest, Sequoia Capital, Tiger Global Management), както и средни бизнес ангели, банки, финтех организации.

Съществуват и такива форми на инвестиции като краудфандинг и краудинвестиране. Тези инструменти включват инвестиране за сметка на бъдещите потребители на продукта. Работи добре с игри и разработка на джаджи.

Известни са примери за големи лични инвестиции в стартиращи фирми. Например, съоснователят на WhatsApp Брайън Актън инвестира 50 милиона долара в месинджъра Signal.

Друг често срещан източник на пари за стартиращи фирми на етапа на идеята са инвеститори от групата FFF (Family, Friends, Freaks – семейство, приятели и луди). Известно е, че много успешни стартъпи са получили първите си инвестиции именно от този източник.

Начини за привличане на инвестиции

IPO

Надежден и традиционен инструмент за привличане на пари към ИТ проект е пласирането на акции на фондовата борса, тоест IPO. За да проведете IPO, например в Съединените щати, е необходимо да преодолеете праговете на организации като CES (Комисия по ценните книжа) за дълго време, да станете акционерно дружество и след това да намерите няколко милиона долара за рекламна кампания.

Смята се, че IPO е подходящо за зрели проекти, но за стартиращи компании може да не е достатъчно ефективно. В същото време Google по едно време отрече това твърдение.

ICO или продажба на токени

ICO, или продажбата на токени, често се използва като алтернатива на пласирането на акции. При продажба на символи парите се набират чрез продажба на собствена криптовалута. Смята се, че за САЩ и Европейския съюз цената на ефективно ICO е еквивалентна на 500 000 долара. Тази сума ще помогне за решаването на въпроса с рекламата и правната регистрация на публичната продажба на криптоактиви.

В ранните етапи crowdfunding (crowdinvesting) може да помогне. Платформи като Kickstarter са подходящи за набиране на средства. Бъдещите потребители биват натоварени от разработчика на „поддръжка на панталони“по време на подготовката на продукта за пускане на пазара, а той от своя страна се задължава да им прехвърли резултата от своя труд, а в случай на краудинвестиране и на споделят печалбата.

Тези форми са добри на ниска цена. За Kickstarter е достатъчно да напишете кратко резюме на проекта, да публикувате няколко снимки и промо видео, да покажете екипа. Платформата ще направи останалото. Напоследък журналисти от големи медии проявяват интерес към проекти в Kickstarter, което помага на много хора да решат проблема с рекламата безплатно.

Стартиращи инкубатори

Инкубаторите (ускорителите) заемат специално място сред инструментите за привличане на инвестиции. Те сами търсят стартъпи и инвестират в тях. Проектите си вършат домашната работа и се ускоряват, автоматично попадайки във фокуса на големите инвеститори.

Най-реномираните инкубатори са 500 Startups и Y Combinator, инвеститорите им се доверяват и доста лесно инвестират в проекти, които са ускорени там.

Обемът на началните инвестиции в инкубатора е от 150 000 долара. За това той получава 7 процента от акциите на компанията. Част от парите се начисляват за обучение, а останалите се харчат от стартиращи компании, както намерят за добре. Обикновено инкубаторите идват с силно мащабируеми идеи и реалистични бизнес модели, докато други се отхвърлят.

Правила за водене на преговори

За получаване на инвестиции е необходимо да се водят висококачествени преговори. Случва се брилянтна идея и работещ бизнес модел не изискват обсъждане, парите се разпределят бързо, но това е рядкост. По-често, отколкото не, задълбочено проучване на екипа и проекта се извършва по време на преговори. И в този момент основното нещо е да не го прецакате. За да направите това, трябва да следвате няколко важни правила:

1. Не се фокусирайте върху факта на инвестицията и необходимата сума. Говорете повече за печалбите и как да ги получите, отколкото за нуждите.
2. Осигурете множество бизнес планове и бизнес модели, за да се приспособите към различни продуктови ситуации.
3. Получете точни отговори на вашите въпроси. Попитайте кога човекът ще реши дали трябва да обсъди инвестициите във вашия проект с партньори и т.н.
4. Изберете смелия, опитен инвеститор, който е готов да бъде първият, който инвестира във вашия стартъп.

Резултат

Привличането на инвестиции в стартъп винаги е трудно, често двусмислено и понякога като цяло непредсказуемо. Тук наистина е трудно да се дават съвети, но изброените по-горе ще увеличат шансовете на проекта да оцелее в агресивна конкурентна среда. Инвестиционният оптимизъм достигна своя връх и сега е може би най-доброто време за стартиращи фирми.